Le resserrement du crédit continue d'inspirer les concessionnaires, banques, et les sociétés de crédit-bail pour divertir la rédaction de baux sur des modèles tardifs, équipement utilisé à moins d'heures. En réalité, certains débouchés financiers proposent désormais d'acheter votre équipement et de vous le relouer dans le cadre de ce qu'on appelle la cession-bail. Cette option de crédit-bail a gagné en popularité en tant que moyen d'améliorer les flux de trésorerie. Une cession-bail fonctionne comme un prêt participatif sur votre terrain. Si vous possédez du matériel, vous pouvez utiliser cet actif pour recevoir de l'argent et le rembourser sur une période de temps définie (généralement de trois à cinq ans).
Si un amortissement a déjà été pris sur cet équipement, vous pourriez opter pour une cession-bail de type conditionnelle. L'option de vente conditionnelle la plus populaire est l'achat à la résiliation (PLB). Avec cette opération, vous conservez la propriété fiscale de l'actif et continuez à amortir l'actif pendant la durée de l'accord PLB.
Par conséquent, il n'y a pas de gain reconnu, et vous bénéficiez de paiements moins élevés qu'avec un prêt car le bail a un résiduel de type ballon. A la fin du bail, vous avez la possibilité d'acheter le matériel pour sa valeur résiduelle de location.
Juste une autre forme de financement
Qu'il s'agisse d'un bail pour obtenir du fer neuf ou usagé, Amy Weum de CoBank Farm Credit Leasing souligne que le crédit-bail n'est qu'une autre forme de financement. Que vous envisagiez un prêt ou une location, prenez le temps de poser des questions et de comprendre les termes de l'accord pour vous assurer qu'il correspond aux objectifs financiers de votre entreprise. Consultez absolument votre comptable ou votre conseiller fiscal pour discuter de votre situation fiscale spécifique et de vos besoins de trésorerie.
Généralement, les règles du leasing s'appliquent que ce fer soit neuf ou d'occasion, dit Tina Barrett, qui est économiste à l'Université du Nebraska et directeur exécutif de Nebraska Farm Business Inc. « Il est important que vous examiniez les avantages et les inconvénients de cette décision et que vous examiniez l'effet que les décisions de location et d'achat auront sur la déclaration de revenus, " elle dit.
La réduction de la dette (par le crédit-bail) peut certainement améliorer le ratio dette/actif d'une ferme qui a des capitaux propres. «Nous constatons également une amélioration du ratio actuel et du fonds de roulement de l'opération en supprimant cette dette actuelle du bilan. Certains établissements de crédit incluront le paiement de location à venir en tant que dette actuelle, cela peut donc dépendre de l'individu.
Le crédit-bail vous évite également d'avoir un bien qui se déprécie. "Un argument souvent avancé dans le cas d'un bail est que vous ne voyez pas cette dépréciation parce que vous ne possédez pas l'actif. D'autre part, en ne possédant pas, vous n'accumulerez jamais d'équité dans l'actif.
Paiements inférieurs
Un bail peut également réduire les paiements et l'argent requis à l'avance. Par rapport à l'acompte de 10 à 20 % exigé sur un prêt à tempérament, le leasing ne nécessite généralement que les deux premières mensualités, qui sont calculés par le prêteur sur la base d'une hypothèse de la valeur de l'équipement à la fin du bail. Ce chiffre (appelé valeur résiduelle) est soustrait du prix de vente au détail. Le solde s'étale sur la durée du bail sous forme de mensualités généralement inférieures à celles d'un prêt à tempérament.
La plupart des institutions financières qui fournissent de l'équipement avec un crédit-bail promeuvent les économies d'impôt comme la principale raison pour laquelle vous devriez louer. Cependant, Barrett dit, « en tant que préparateur d'impôts, Je liste les taxes comme le principal inconvénient.
Le droit fiscal permet certainement que la location d'actifs agricoles soit une «dépense d'entreprise ordinaire et nécessaire». Il définit également clairement ce qui n'est pas considéré comme un bail mais plutôt comme un contrat de vente conditionnelle (souvent appelé contrat de financement d'équipement, ou EFC) tel que défini par l'IRS.
« Dans les baux que je vois, il existe de nombreux facteurs qui déclenchent les règles de l'IRS. Le plus courant est un bail qui a une valeur d'intérêt déclarée ou imputée ou qui n'a pas de calendrier de rachat à la juste valeur marchande à la fin. En termes plus simples, un vrai bail n'aura pas un paiement égal au rachat, il n'y aura pas de taux d'intérêt déclaré, et vous ne gagnerez aucune équité dans l'actif.
Au-delà des considérations fiscales, la principale différence entre un vrai bail et un EFC est qu'avec un vrai bail, vous effectuez des paiements pour une période déterminée (souvent de deux à cinq ans). A la fin du contrat, vous pouvez vous retirer de l'équipement ou avoir la possibilité de l'acheter pour un pourcentage (souvent 10 %) du montant initial.
Un EFC a un calendrier de paiement similaire à un vrai bail, mais est traité comme un contrat de vente conditionnelle par l'IRS. Cela signifie que vous êtes considéré comme le propriétaire de la machine, pour que cette machine soit placée sur le plan d'amortissement. Les paiements effectués à la société de crédit-bail avec un CEF doivent être divisés en intérêts et en principal ; seule la partie des intérêts est déductible fiscalement. Aussi, puisque l'EFC n'est pas taxé comme un vrai bail, le prix de rachat final peut être assez variable.
